国(guó)内千亿私募巨头景林资(zī)产在美股市场的最(zuì)新持仓曝光(guāng)了！

　　景林资产(chǎn)的海(hǎi)外子公司景林(lín)资产管理香港公(gōng)司（GREENWOODS ASSET MANAGEMENT HONG KONG LTD）日(rì)前(qián)向(xiàng)美国证(zhèng)交会提交了(le)截(jié)至2023年(nián)一(yī)季度末(mò)的美股持仓数据，其(qí)持仓市值17.29亿美元（约(yuē)合人民币120.31亿(yì)元），较去年底(dǐ)有大(dà)幅增长(zhǎng)。

　　今年一季度，景林香(xiāng)港公司猛加仓新东(dōng)方、微软、东(dōng)南亚网约车和送(sòng)餐平台Grab等，新进了英(yīng)伟(wěi)达、谷歌、爱(ài)奇艺、好未来等(děng)；拼多(duō)多(duō)在一(yī)季度末位列景(jǐng)林美股(gǔ)第一大重(zhòng)仓股，持股市值远大(dà)于其(qí)他(tā)公司(sī)，但是遭到(dào)减持。

　　基(jī)金君从(cóng)渠道获悉景(jǐng)林(lín)资产的最新(xīn)观点，其(qí)表(biǎo)示看好教(jiào)育(yù)行业龙(lóng)头公司，同时积(jī)极布局美(měi)股一些AI公司。

　　景林美股持仓17.29亿美(měi)元

　　拼多(duō)多为第一大重仓股

　　根据(jù)美国证券交易委员会(huì)（SEC）披露的(de)最新13F文件，截止今(jīn)年3月31日，景林香港公(gōng)司(sī)（香港(gǎng)）公司在美股持有28只证(zhèng)券(quàn)，合计持仓市值达到17.29亿美元（约合人民币120.31亿元），较(jiào)去年底的16.3亿美元大幅增(zēng)加。（基金(jīn)君在此说明一下，13F披露的(de)是(shì)景林海外主体的美(měi)股持(chí)仓，不包(bāo)含(hán)境内主体(tǐ)及产品的美股头寸。）

　　其中，景林香(xiāng)港(gǎng)公司在美股的前十大重仓股(gǔ)，合计持有市值为13.47亿美元，大概占其美股持(chí)仓总市值(zhí)的77.89％，集(jí)中度相对(duì)比(bǐ)较高。

　　具(jù)体来(lái)看，其(qí)前十大重(zhòng)仓股分别是拼多(duō)多、新东方、网(wǎng)易、美(měi)国外卖(mài)平(píng)台Doordash、脸(liǎn)书(shū)母公司Meta、中通(tōng)快(kuài)递(dì)、英(yīng)伟达、微软(ruǎn)、BOSS直聘、360数科，其(qí)中前6名持(chí)仓市值都超过了1亿美元(yuán)。

　　拼多多仍(réng)然是景林的(de)第一大美股持仓标的(de)，持有市值达到(dào)3.22亿美元，远(yuǎn)高于其他重仓(cāng)股，但是(shì)今年一季度减持(chí)了133.95万股，持股数量降至423.91万股。

　　从股价走势(shì)来(lái)看(kàn)，拼多多从去年(nián)10月末开始触底反弹，今年1月下旬一度(dù)涨至106.38美元/股(gǔ)的(de)位置，到3月末(mò)又跌至75.9美元/股(gǔ)，景林此前(qián)连(lián)续多个(gè)季(jì)度对拼(pīn)多多越跌越买，如今(jīn)可能是分享(xiǎng)到了反弹行(xíng)情、在一季(jì)度获利了结一(yī)部分。

　　猛加仓教育股

　　新(xīn)东方在今年一季度末(mò)跃升为景林(lín)香(xiāng)港公司(sī)的美股(gǔ)第二大持仓，持有(yǒu)430.07万(wàn)股，较上一(yī)季度(dù)末猛加仓368.75万股，期末持股市值(zhí)达到1.66亿美(měi)元(yuán)。从股价表现来看，新东方今年1月从33.63美元(yuán)/股一度涨至46.63美元/股(gǔ)的位(wèi)置，一季度整体区间震荡比较(jiào)大，景林在(zài)积(jī)极加仓可见其(qí)看好(hǎo)。新东方最新报收37.77美元/股，总市值为64亿美元，

　　同时，景林香港(gǎng)公司还(hái)加(jiā)仓了(le)好未来，今(jīn)年一季度新(xīn)进224.55万(wàn)股，期末持股市值达到1439.37万美元(yuán)。但好(hǎo)未来的股价今年以来走势也比较波折(zhé)，年初一度涨至9.68美元(yuán)/股(gǔ)，最新报收(shōu)6美元/股，最新总(zǒng)市(shì)值仅为39亿美元。

　　基(jī)金君也从渠道获悉了景林资产对教(jiào)育行(xíng)业的最新观点(diǎn)，其认为(wèi)，从(cóng)全行业来看，不(bù)同年龄(líng)层的用户对“教育(yù)”的(de)需求(qiú)依然旺盛，除了应(yīng)试，还包括开(kāi)拓眼界、增长知识、潜力挖(wā)掘、提升(shēng)综合能力(lì)等。目前(qián)行业政(zhèng)策环(huán)境趋(qū)于稳定，但过(guò)程(chéng)中很多公(gōng)司(sī)退出离开，使得行业竞争格局趋(qū)缓，对于(yú)存(cún)量公司有利。

　　从(cóng)行业龙头公司来看，景林(lín)资产表示，凭借多年积累的(de)口碑和公(gōng)信力，品牌的(de)护城河依然(rán)很深。个别头部企业在K9学科之外(wài)的教育(yù)领(lǐng)域业务基础扎实(shí)，原有的(de)留(liú)学等(děng)业务恢复(fù)增长(zhǎng)，同时素质教育、直(zhí)播电商业务等(děng)新业务成为新的增长驱(qū)动力。且公(gōng)司的利润(rùn)和(hé)现(xiàn)金流稳中转好，同时账上资金(jīn)充足，当时的估值下有(yǒu)足够的(de)安(ān)全(quán)边际(jì)。在过(guò)去几个季度(dù)的财报中，可(kě)以看(kàn)到相关积极(jí)信号。另外，公司核心团队具备韧性，在(zài)逆境中保持乐观，经历(lì)过动荡(dàng)后依(yī)然拥有较强的组织凝聚力，且在持续吸引优秀的(de)人才。

　　“会持续密切跟踪相关公司的(de)基本面(miàn)变(biàn)化(huà)，同(tóng)时也要留意估值过热、政策(cè)导向、社会整(zhěng)体环境(jìng)变化等因素带来的风险。”景林(lín)资产称。

　　买(mǎi)进多家科技巨(jù)头

　　值得注意的(de)是(shì)，景林香港公司在今年一季度加(jiā)仓了多家科(kē)技巨头，包括英(yīng)伟(wěi)达、微软、谷(gǔ)歌等。

　　比如(rú)景林(lín)新进英伟达32.53万(wàn)股(gǔ)，期末持股市值为9036.41万美(měi)元，位列第七大重仓股；同时加仓微软23.31万股，持股(gǔ)数(shù)量升至28.13万股，期末持(chí)股(gǔ)市值为8109.88万美元(yuán)；还(hái)新进谷歌51.86万股，持有市值(zhí)为5379.44万(wàn)美元。

　　从股价走势来看，英伟达年初以来从140美元(yuán)/股附近一路上涨，最新收盘报283.4美(měi)元(yuán)/股，实现了翻倍。

　　同时，微软也从年(nián)初最(zuì)低的218.8美元/股的(de)位置(zhì)，涨到了最新报收(shōu)308.97美元(yuán)/股(gǔ)，尽(jǐn)管(guǎn)中间波动也比较大，但总体表(biǎo)现也(yě)不错(cuò)。

　　基(jī)金君从渠道(dào)获悉的观点，可能是景林布局这些科(kē)技巨头(tóu)的原因。

　　景林资产非常(cháng)看好AI人(rén)工智能领(lǐng)域，其(qí)表示，AI是(shì)移动互联网之后最重要(yào)的(de)技(jì)术革命(mìng)之一(yī)，在短期，AI的突破和应(yīng)用带来无限遐(xiá)想，变革已经到来(lái)。

　　但其也认为，A股(gǔ)相(xiāng)关(guān)公司真正拥有相关核心(xīn)竞争力的(de)公(gōng)司(sī)不多，且估值已经不便宜(yí)了，蕴含(hán)了一定风险与(yǔ)不(bù)确定(dìng)性(xìng)，需要谨慎筛选与客观评估(gū)。更倾向于在(zài)美股持有一些(xiē)真(zhēn)正掌(zhǎng)握(wò)了核心技(jì)术，且(qiě)能转换成未来收益的企业(yè)。比如AI的应用可以为办公软件(jiàn)带来实质效(xiào)率的明(míng)显(xiǎn)提升，从而影响未来的市场份额(é)、营收与利润。

　　景林(lín)加仓阿里、特(tè)斯拉

　　减持脸书、贝壳

　　从增减(jiǎn)持方面来看(kàn)，在今年一季(jì)度，景林香港公司在美股积极加仓，新买进5家(jiā)上市公(gōng)司的(de)股票，包括英伟达、谷歌、爱奇艺、好未来、在(zài)线旅(lǚ)游公司Booking。

　　同时加仓了9家上市公(gōng)司，包(bāo)括新东(dōng)方、网易、Doordash、中通快递、微软(ruǎn)、Grab、阿里(lǐ)巴巴等(děng)。

　　比如其增持较多的是东南亚网(wǎng)约车(chē)和送餐(cān)平台Grab，增加了(le)697.2万股，总共持仓达到1936.12万股(gǔ)，期末(mò)持仓市值为(wèi)5827.72万心之所向目光所至什么意思，目光所至啥意思美(měi)元；同时加仓(cāng)了美国外卖平台Doordash，持股增至229.08万(wàn)股，持有(yǒu)市值为1.46亿美元。

　　另外，景林也(yě)增持了(le)阿里巴巴，增加34.04万(wàn)股(gǔ)，期末(mò)持股升至39.73万(wàn)股，持股市值为4060.05万美(měi)元。

　　景林还增持了新能源(yuán)车龙头特斯拉，加(jiā)仓1.17万股，期(qī)末持股数(shù)量增至2.12万股，持股市(shì)值仅为(wèi)439.82万美元。

　　但是(shì)景林在今年(nián)一季度减持了脸书、BOSS直聘(pìn)、贝壳、满帮集团等8家公司(sī)；同时清(qīng)仓了金沙集团、台(tái)积电、SPDR生物(wù)科技股指数ETF、晶科(kē)能源、京东等多只美股(gǔ)持仓标的。

　　最(zuì)后，基(jī)金(jīn)君整理(lǐ)了景林今年(nián)一季度末的美股持仓数据，可(kě)以看看。

未经允许不得转载：绿茶通用站群 心之所向目光所至什么意思，目光所至啥意思