为了让自己(jǐ)的限售股(gǔ)解禁后(hòu)能获得(dé)好的回(huí)报，上(shàng)市公司董事长雇(gù)人拉抬(tái)自(zì)家(jiā)的股票价格(gé)，然后高位出货(huò)。

　　最近，中国(guó)证监会(huì)网站披露了(le)一则行政处罚决定书，引发市场关注。时为新(xīn)美(měi)星董事长何(hé)德平和其配偶黄秀芳(fāng)提供资金(jīn)，委托蒋维(wéi)对(duì)新美星进(jìn)行“市(shì)值管理(lǐ)”，维持、抬高公司股价，以便后续自(zì)己减(jiǎn)持获利(lì)。蒋维跟毛明土、李传武合(hé)谋，控制35个(gè)证券账户，利用资金优(yōu)势、持股优势，连续集中交易新美星，影响公司(sī)股价，合计盈利4783.56万元。

　　最终(zhōng)，证监会对此操纵证券(quàn)市场行(xíng)为，罚没(méi)合(hé)计9567.12万元(yuán)；1lb等于多少斤kg，10lb等于多少斤还(hái)对何德平信息披(pī)露违法违规，给予警告，并处以40万元罚款。

　　我们一起来看看，究竟是(shì)怎么回事(shì)。

　　董事长雇人拉(lā)抬自家(jiā)股票(piào)

　　多(duō)人合(hé)谋操纵股(gǔ)价(jià)

　　根据证监会行政处罚决定书披露的信息，新美星董事长、法(fǎ)定代(dài)表人、实际控制(zhì)人(rén)何德平和(hé)他的妻子黄秀芳当时向时任(rèn)独墅湖文(wén)化传播有限公司董事长蒋维，提供保证金约3200万元，这些钱部分来自他们所(suǒ)掌控的上海海得泽广投资管(guǎn)理中心（普通合伙）（简称海得泽广(guǎng)）减持(chí)“新美(měi)星(xīng)”所得(dé)。

　　他们提供资金的(de)目的是，委托蒋(jiǎng)维对(duì)“新美星”进(jìn)行“市值(zhí)管理(lǐ)”，维持、抬高(gāo)“新(xīn)美(měi)星”股价(jià)，以(yǐ)便何德平所持“新美星”限售(shòu)股(gǔ)于(yú)2019年4月(yuè)26日解禁后能(néng)够获得(dé)好的回(huí)报。

　　蒋维(wéi)在收(shōu)到保证金后，即开始利用控制的证券(quàn)账(zhàng)户(hù)并联合其他市场(chǎng)资金在二(èr)级市(shì)场买入并交易(yì)“新(xīn)美(měi)星”，且在后续操作中向黄秀芳反馈(kuì)其操(cāo)作情况。

　　据了解(jiě)，这场操纵股价，蒋维还找了两(liǎng)个帮手共同合谋。他经人介绍认(rèn)识(shí)并联合毛(máo)明(míng)土、李(lǐ)传武共(gòng)同操纵“新美星”；毛明土、李传武控(kòng)制各(gè)自筹得的证券账户、资金开始与蒋维共同交(jiāo)易“新美星(xīng)”；在(zài)此期(qī)间，主要(yào)由蒋(jiǎng)维与(yǔ)毛明土联系(xì)，传递、沟(gōu)通各自操盘情况，以(yǐ)利于两方交易决策，更(gèng)好地共同抬高“新美星”股价。

　　根(gēn)据监管披露的信息(xī)，2018年9月26日(rì)至2019年6月26日，蒋维(wéi)联合毛明土、李(lǐ)传武控制(zhì)“俞(yú)某华”等35个证(zhèng)券账(zhàng)户（简称账户组），交易“新美星”。

　　2018年9月26日至2019年6月26日，“新美星”股价上涨33.11％，偏离(lí)同期创业板综指26.09个百分点，偏离同期行业指数25.95个百分点。账户组累计买入4583.44万(wàn)股(gǔ)，买入成交(jiāo)金(jīn)额5.82亿元(yuán)，对应(yīng)卖出4669.04万股，卖出(chū)成交金额6.30亿元。

　　经测算，在此期间，何(hé)德(dé)平(píng)、黄秀芳、蒋(jiǎng)维、毛明土、李传武合(hé)谋，利用资金优势、持股(gǔ)优势(shì)，连续集(jí)中交(jiāo)易“新(xīn)美星”，影响(xiǎng)股(gǔ)票交易价格(gé)，盈利4783.56万元。

　　操纵35个账户拉抬股价(jià)、集中出货

　　违1lb等于多少斤kg，10lb等于多少斤法获利近4800万元

　　我们(men)具体来看(kàn)看，蒋维联合毛明土、李传武(wǔ)，控制35个证券账户(hù)（简称(chēng)账户组），是怎么拉高“新美(měi)星”股(gǔ)价，然后出货，违法获利的(de)。

　　总体来看，2018年9月26日至2019年6月(yuè)26日，账户组连续集中交(jiāo)易“新美星”，申买量占市场申买(mǎi)量(liàng)比(bǐ)例超20％的(de)交易(yì)日有19天(tiān)，峰值达(dá)到42.61％；申卖量占市(shì)场申卖量比(bǐ)例超20％的交易日有11天，峰(fēng)值达到37.66％。账户组持(chí)股总数占总股本比(bǐ)例自2019年3月5日开始超过5％，持续(xù)至2019年4月8日(rì)，2019年3月29日持流通(tōng)股达到峰值，占流通股(gǔ)本的比例24.74％，持股(gǔ)占(zhàn)总股本的比例8.13％。账户组具备资金优势(shì)和持股优势。

　　具体(tǐ)来说(shuō)，第一阶段，2018年9月26日(rì)开始，账户组持续大量买(mǎi)入“新美星”，当日申买(mǎi)排名(míng)第(dì)一，竞价(jià)买入成交排名第一，至2019年2月28日期末持股量为(wèi)期初(chū)持股(gǔ)量38.71倍，持股量显著增加。在此期间(jiān)，“新(xīn)美星”股价(jià)累计上涨12.57％，偏离同期创(chuàng)业板综指3.33个百分点，偏离同期行(xíng)业(yè)指数（882003.WI，下同）5.53个百分点。

　　第二阶段(duàn)，2019年3月(yuè)1日(rì)至2019年4月3日(rì)，账户组集(jí)中拉抬“新美星(xīng)”，期末(mò)持股量较期(qī)初增加124.23％，持股量涨幅较大。

　　其中，账(zhàng)户(hù)组有两段典(diǎn)型的拉抬期间：2019年3月1日至3月6日，以(yǐ)不低于卖(mài)一价或(huò)市价申买3,729,100股，占账户组同期申买(mǎi)量68.11％，对应(yīng)成交(jiāo)股数（不含对倒）3,555,817股，占同(tóng)期(qī)市场成交量22.78％；2019年3月(yuè)18日(rì)至3月22日，以不(bù)低于(yú)卖一价或市价(jià)申买2,950,300股，占账户组同期申买(mǎi)量41.33％，对应成交股数(shù)（不含对(duì)倒）为(wèi)2,803,665股，占同期市场成(chéng)交量22.20％。2019年3月1日至4月3日期间，“新美星”股价(jià)累计(jì)上涨36.46％，偏离(lí)同期创业板综指21.32个(gè)百分点，偏离同期行业指(zhǐ)数22.28个百(bǎi)分点。

　　第三阶段，2019年4月4日至(zhì)6月(yuè)26日(rì)，账户组集中(zhōng)卖出“新(xīn)美星”。在此期间，“新美星(xīng)”股价下跌13.36％，偏离同期创业板综指1.55个(gè)百分点，偏(piān)离同期行业指数1.03个百分点(diǎn)。

　　此外，操纵期间(jiān)，涉案账户(hù)组还多次实(shí)施盘中(zhōng)拉抬和对倒，并反向卖出获利的(de)行为。经测算，扣除(chú)佣(yōng)金和相关税费，账户组盈利4783.56万(wàn)元(yuán)。

　　辩称是委(wěi)托理财(cái)、而非操纵股价

　　证监会不予采纳，罚(fá)没近亿元(yuán)

　　关于操纵股价(jià)，何德平(píng)、黄秀芳及其代(dài)理人提出多点申(shēn)诉意见，请求不(bù)予处(chù)罚：

　　第一，没有操纵动机。

　　第二(èr)，在案证据不足以证明(míng)蒋维受何德(dé)平(píng)或黄秀芳委托，联合他人操(cāo)纵股价，一是“市值管(guǎn)理(lǐ)”不等(děng)同于“操纵证券市场(chǎng)”；二是黄秀(xiù)芳与蒋维系委托理财关(guān)系，而非操纵股价(jià)；三是蒋维没(méi)有将其与毛明土(tǔ)、李传(chuán)武等人讨论交易新美星的情况告知黄秀芳或(huò)何(hé)德平，涉案(àn)股东名册并(bìng)非(fēi)黄秀芳向蒋维提(tí)供，蒋维也(yě)没有向黄秀芳反馈过股东名(míng)册；四是蒋(jiǎng)维没有(yǒu)与毛明(míng)土、李传武就各自账户交易新美(měi)星的盈(yíng)亏分配进行(xíng)约定；五是蒋(jiǎng)维账户组利益(yì)与何德平、黄秀芳利益并不一(yī)致(zhì)，何德平、黄(huáng)秀芳不能控制蒋维(wéi)账户组(zǔ)，蒋维获得黄秀芳资金(jīn)后部分(fēn)用(yòng)于偿还(hái)债务，部分用于非法活(huó)动，属于欺诈(zhà)或诈(zhà)骗。

　　第三，黄秀芳不应对毛(máo)明土账户组、李传武账户组(zǔ)交易行为承担责(zé)任。

　　第(dì)四，部分账户不受蒋(jiǎng)维、毛明土、李传武(wǔ)控制。

　　第(dì)五(wǔ)，不(bù)认可黄秀芳2020年11月25日询(xún)问(wèn)笔录的合法性及真(zhēn)实性。

　　第六，何德(dé)平(píng)对黄秀(xiù)芳(fāng)向蒋维提供(gōng)款项不知情(qíng)、未(wèi)参与，且何德平与黄(huáng)秀(xiù)芳系独立法律主体，即便夫妻或一致行动人中一方存在(zài)不当行为(wèi)，不(bù)应推定(dìng)或认定另一方承担责任。

　　另外，蒋维、毛(máo)明(míng)土、李(lǐ)传武，及他们的(de)代理人也(yě)就是否合谋、部分账户的控(kòng)制关(guān)系(xì)、委(wěi)托理(lǐ)财(cái)关系等提出了(le)申诉意(yì)见。

　　对此，证监会回应(yīng)，经复(fù)核，对当(dāng)事人及其代理人的主要陈述意见不(bù)予(yǔ)采纳。

　　证监会表示，本(běn)案为(wèi)多个主体参(cān)与(yǔ)、多(duō)个环(huán)节(jié)实施、环(huán)环相扣、锁链式的上下游衔接、合作，共同完成的操纵行为。在案证(zhèng)据可以证明，何德(dé)平、黄秀(xiù)芳(fāng)向蒋维提供资金作为保证金，委托其通过二级市场交易影(yǐng)响(xiǎng)新(xīn)美(měi)星股价，蒋(jiǎng)维会向黄秀芳反馈交(jiāo)易情况；何德平(píng)知悉(xī)并参(cān)与了本案行为(wèi)；上述(shù)行(xíng)为的实质是(shì)操纵(zòng)股价，并非合法理财(cái)。在(zài)案证据可(kě)以证明，蒋(jiǎng)维、毛明(míng)土、李传武有共同影响(xiǎng)“新(xīn)美星”股价的(de)意图(tú)和目标，共同商议、谋划操盘(pán)、拉抬(tái)股(gǔ)价(jià)，并且(qiě)采(cǎi)取了联合(hé)影响股价的行(xíng)动，属于(yú)共(gòng)同操纵行为。

　　关(guān)于违法期(qī)间(jiān)和责任承担(dān)，证监会表示，由于2018年9月26日至2019年(nián)2月14日期间(jiān)蒋(jiǎng)维控(kòng)制的账户交易“新美星”客观上为后续的(de)合谋操纵起到一定程度锁仓的作用(yòng)，并且根据(jù)蒋维笔录，毛明土(tǔ)知道(dào)蒋(jiǎng)维和上市公司的合作，知道蒋维已经有一定底仓，才愿意买(mǎi)入“新美星”，因(yīn)此毛明土和李传武的(de)违(wéi)法期间与(yǔ)蒋维、黄秀芳(fāng)、何德(dé)平一致。在此基础上，在认定及处罚时(shí)将(jiāng)合谋各方视为一个(gè)整体，不(bù)区别对待各方账户组。

　　证监会认为(wèi)，何德平(píng)、黄秀芳、蒋维、毛(máo)明土、李(lǐ)传武上述行为(wèi)违反了2005年《证券(quàn)法》第(dì)七十七条第(dì)一项规定(dìng)，构(gòu)成2005年《证券法》第二百零三条所(suǒ)述(shù)的操纵(zòng)证券市场行为(wèi)。

　　根据2005年《证(zhèng)券法》规定，证监会(huì)决定：就操纵证券市场(chǎng)行为(wèi)，对(duì)何(hé)德平、黄秀芳、蒋(jiǎng)维、毛明土、李传武没收违法所得4783.56万元，并处以(yǐ)4783.56万元罚款，其中，对(duì)何(hé)德平、黄秀芳罚款2391.78万元，对蒋维罚款1195.89万元，对(duì)毛明土、李传武分别(bié)罚(fá)款597.94万元。

　　董事长信息披露违法

　　被予以警告并罚款

　　另外(wài)，关于何德平信息披(pī)露违法的相关情况，行政处(chù)罚(fá)决定(dìng)书披(pī)露(lù)，在新美(měi)星2016年4月上市前，海得泽广代何德平、黄秀芳夫(fū)妇持有公司80万股股(gǔ)份，占新美星上市时总(zǒng)股(gǔ)本的1％。上(shàng)市后，该部分股票(piào)继续(xù)由海得泽广代持，海得泽广(guǎng)自(zì)2017年12月19日开(kāi)始减持“新(xīn)美星(xīng)”股票，至2018年12月27日减持完毕。

　　关于何德平信(xìn)息(xī)披露违法，何德平、黄(huáng)秀芳及其代理人提出：第一，海得泽(zé)广(guǎng)与(yǔ)何德(dé)平、黄秀芳二人不存在代持(chí)，涉(shè)案(àn)股份系(xì)海(hǎi)得泽广为兰(lán)某代持，股份减(jiǎn)持决策由海得泽广和兰(lán)某作出，海得(dé)泽广将减持(chí)所得汇入(rù)黄(huáng)秀芳指定(dìng)账户(hù)的原因系兰某(mǒu)向(xiàng)黄秀芳归还借款本息(xī)。第二，涉案股份(fèn)仅为1％，不具有重大性，不(bù)对(duì)投资(zī)者决(jué)策产生重大影响，情节轻微。第三，即便认定代持成(chéng)立，何德平对(duì)借款、还款(kuǎn)等事项，不参与、不(bù)知情，没有主观过(guò)错，不应受到处罚(fá)。综上(shàng)，请(qǐng)求(qiú)不予处(chù)罚。

　　对此，证监会回(huí)应，根据黄秀芳、兰(lán)某等询问笔录、海得泽(zé)广交易(yì)流水、资(zī)金流水及相关银行账户流水，结(jié)合何德(dé)平(píng)、黄(huáng)秀芳(fāng)的配偶关系，代持(chí)资(zī)金和减持所得系家(jiā)庭共(gòng)同(tóng)财产，可以认定(dìng)海得泽(zé)广代何德(dé)平、黄秀(xiù)芳持有(yǒu)新美星股票。当(dāng)事人所提相关理由(yóu)不具有(yǒu)事(shì)实和法律依据，不予采纳。

　　证监会(huì)表示，何(hé)德平作(zuò)为上(shàng)市公司实(shí)际控制人，未如实告知(zhī)上市公司上述持股情况，导(dǎo)致新美星在相关公告中均未披露相关情况(kuàng)，导致新(xīn)美星违反2005年《证券(quàn)法》第(dì)六(liù)十三(sān)条规定，何德平的行为构(gòu)成2005年(nián)《证券法》第一百(bǎi)九十三(sān)条(tiáo)第三款(kuǎn)规定的情(qíng)形。

　　根据2005年《证券法》规(guī)定，证监会决定(dìng)：就信息披露(lù)违法行为，对何德平给(gěi)予警告，并处以(yǐ)40万元罚(fá)款。

未经允许不得转载：绿茶通用站群 1lb等于多少斤kg，10lb等于多少斤