民生宏观 · 周君芝团(tuán)队

　　导读

　　广交会是中(zhōng)国(guó)“第(dì)一展(zhǎn)"，疫后线下广交终(zhōng)于在4月中旬重启(qǐ)。我们赶赴133届(jiè)广交(jiāo)会，把(bǎ)握人流交(jiāo)织背后的中国(guó)出口暗线(xiàn)。

　　要点

　　4月中国进出(chū)口商品交(jiāo)易(yì)会（即广(guǎng)交(jiāo)会）疫后重启线下(xià)开展(zhǎn)，我们随即赶赴广交会开展专(zhuān)项调研，用另一个视(shì)角观察中国出口企(qǐ)业现状(zhuàng)，并捕捉一些能够反映中(zhōng)国出口长期趋势的线(xiàn)索(suǒ)。

　　通(tōng)过(guò)广交会观察中国企(qǐ)业出口状况，有(yǒu)两大(dà)天(tiān)然优势。

　　广交会规模最大、商(shāng)品种类最全、参会(huì)采购(gòu)商数量多(duō)且(qiě)国(guó)别广，被誉(yù)为“中国第一展”。

　　以(yǐ)本(běn)届广交会(huì)为(wèi)例，展会(huì)面积达到150万平(píng)方米，时间(jiān)跨度从4月(yuè)15日至5月5日，按(àn)照3期分(fēn)别举办，涉及16个大类品种，基本覆(fù)盖主要(yào)商品(pǐn)。

　　广交(jiāo)会(huì)参展企业所涉及(jí)的规(guī)模大(dà)小和(hé)所属地域非常广泛(fàn)，包(bāo)括大量中(zhōng)小外贸(mào)企业，也包(bāo)括行业龙头企(qǐ)业(yè)。广(guǎng)交会能够提(tí)供充(chōng)足样本，便于我们(men)观察中国(guó)外(wài)贸出(chū)口企业群像(xiàng)，这(zhè)是(shì)广交会反馈中(zhōng)国出口信息的(de)第一大(dà)优(yōu)势(shì)。

　　对外(wài)贸企业而言，外贸展会(huì)是重要的拓客渠(qú)道。新增客源的数(shù)量和质量，影(yǐng)响外贸企业长期新(xīn)增订单(dān)。广交会(huì)参会客户及参展氛(fēn)围(wéi)，能够为我们把握更长(zhǎng)趋(qū)势的外贸大环(huán)境和出口大趋势提供线(xiàn)索。这是广交会反馈中国出(chū)口信息的第二大优势。

　　本(běn)次广交会调研(yán)，我(wǒ)们得到当下中国出口企业群像五点(diǎn)特征(zhēng)，或预示中国出口趋势。

　　趋势一，客流总体旺(wàng)盛，然更(gèng)多来自(zì)境内采(cǎi)购商，欧美采购商流(liú)量明显低于往(wǎng)年。

　　本次广(guǎng)交会(huì)客流量相对旺盛，相较以往，今年境内(nèi)采(cǎi)购商明(míng)显增(zēng)多(duō)。境(jìng)内和境外客流(liú)比重达到(dào)3:1。往(wǎng)年国内外客户充(chōng)分交流时，境内和(hé)境外采购商(shāng)比例(lì)达(dá)到1:1。

　　本(běn)次参展(zhǎn)外商以(yǐ)东盟、日(rì)韩、非洲为主，还(hái)包含部分中(zhōng)东和(hé)俄罗(luó)斯客(kè)户群体。欧美客户数量明显下(xià)降(jiàng)，意(yì)味着高效益客户不足，毕竟欧美客户(hù)属于高(gāo)效益客户。

　　趋势二(èr)，“一带一路”沿线国家（东南亚、俄罗斯和中东）构成(chéng)中国出口新动能。

　　与我们之前长三角出口调研信息一致，本次广交会调研反馈(kuì)，一带一(yī)路(lù)国(guó)家订单(dān)增幅(fú)较大(dà)。其中东南亚订单饱(bǎo)满，俄罗斯和中东(dōng)因订单总(zǒng)量尚小(xiǎo)。

　　针对俄罗斯和(hé)中东国家订单，中国不同类型出(chū)口企(qǐ)业感受存异(yì)。部分企业(yè)表示今年对俄快速增长，增速甚(shèn)至超(chāo)过(guò)30％；部分企业则表示今(jīn)年对(duì)俄出口并未发生(shēng)太(tài)大(dà)变化(huà)。

　　趋势三(sān)，相较大型和自主品牌外贸(mào)企业，小企业(yè)和代(dài)工企业出口压力明显更大(dà)。

　　企业普(pǔ)遍反馈今年海外(wài)需求较过去(qù)两年明显走弱，不(bù)同(tóng)规(guī)模(mó)和(hé)类型企(qǐ)业反馈(kuì)，它(tā)们具(jù)体面临的出口(kǒu)压力存在明(míng)显差(chà)异(yì)。

　　小型企业普遍反馈今年订单明(míng)显下(xià)滑，中大型企业反馈今(jīn)年订(dìng)单虽有下滑，下滑程(chéng)度较轻，甚至部(bù)分大中(zhōng)型企业订单(dān)略(lüè)有增长。

　　相较单(dān)纯的代(dài)加工企(qǐ)业，具(jù)备自主(zhǔ)品牌的出(chū)口企业订单(dān)情况相(xiāng)对(duì)较好，出口压(yā)力较轻。

　　趋势四(sì)，2023年中国出口企业(yè)仍面(miàn)临一定贸易摩擦压(yā)力。

　　本(běn)次调研(yán)反馈(kuì)，中国外(wài)贸(mào)企业面临较为普遍(biàn)的贸(mào)易摩擦。不(bù)仅传统的欧美发达国家(jiā)对中国(guó)外(wài)贸企业保有持(chí)续的贸易摩擦，甚至发展中经济体(tǐ)与中国之间的贸易摩擦也在加剧。

　　例如中(zhōng)国对非洲地区出口的贸易摩擦正在加剧，主要方式为加征关税(shuì)，目的(de)在于(yú)保护本地制造业发展；

　　又例如，东非共同体对外关税税率分三档，终端消费品25％、中(zhōng)间(jiān)产品10％、原材料和资本(běn)货物0％。设置关税的初衷是为保护本(běn)地制造业(yè)免受廉价进口竞争。

　　趋势五，中国出(chū)口企业产业转移范围正在扩大，转移(yí)进程正在加速。

　　调研企业普遍反(fǎn)馈，受关(guān)税(shuì)税率和劳动力成本(běn)因素影响，当前(qián)中国企业已经(jīng)开(kāi)始产(chǎn)业转(zhuǎn)移。疫情之后产业转移浪潮加速，头部大型企(qǐ)业是这(zhè)一轮(lún)产(chǎn)业转移浪(làng)潮中的主体。

　　目录

　　正文

　　引言

　　3月中旬(xún)，我们开展杭州外贸专项(xiàng)调研，随后发布(bù)《中(zhōng)国出口的优(yōu)势与忧虑》和(hé)《中国产业(yè)转(zhuǎn)移(yí)的三点现(xiàn)实(shí)》两篇专题报(bào)告，提示(shì)中国出口两点超预期表(biǎo)现：

　　一是今年一(yī)季度中国出口订单和金额或将(jiāng)大增，主因去年底(dǐ)订单转移至年初；

　　二是疫情之后中国(guó)出口企业迎(yíng)来产业转移浪潮，并影响中国出(chū)口产品(pǐn)结(jié)构。

　　4月中国(guó)进出口商(shāng)品交(jiāo)易会（即广交(jiāo)会）疫(yì)后重启线下开展(zhǎn)，我们前往广州进行专项(xiàng)调(diào)研(yán)，从另一个角度观察中国当下出口(kǒu)现状以及(jí)中国(guó)出口企业(yè)面临的(de)长期趋势。

　　一(yī)、外贸展会(huì)能够反映出口的大环(huán)境和(hé)大趋势

　　对外贸(mào)企业(yè)而言，外贸展会是一(yī)个(gè)重要(yào)的拓客渠道，能(néng)够(gòu)集中高效拓展新客户群(qún)体。新(xīn)增客源(yuán)的数量和质量，影响外贸企业(yè)长期新增(zēng)订单规模。

　　值得注意的是，外(wài)贸展(zhǎn)会新拓客户并不意味着(zhe)当(dāng)期(qī)订单暴增(zēng)。短期之(zhī)内海关总(zǒng)署(shǔ)统计的出口订单主要与之前客户签(qiān)订的老订单相(xiāng)关。外(wài)贸(mào)展会反映(yìng)的是更长(zhǎng)期的外贸大环境和出口大趋势(shì)。

　　二、广交会为中(zhōng)国最(zuì)大外贸展会，可观察样(yàng)本充足

　　广交会作为(wèi)中国(guó)最大的进出口商品展会，已经举办133届，为中国历(lì)史(shǐ)最长的外贸展会，被誉(yù)为“中国第一展”。

　　广交会的会展规模最大、商品种类最全、企业类型最(zuì)多、参(cān)会采购商数量最(zuì)多、国别最广，能够为我们观察(chá)中国外贸出(chū)口现状和趋(qū)势(shì)提供充足样本。

　　133届广交会的展会(huì)面(miàn)身份证号码150开头是哪里的，身份证号150开头的是哪里的积达(dá)到150万平方米，时间跨度从4月15日至5月5日，按照3期分别举办，每期涉及(jí)商品种类包括：

　　第一期：电子及家电、照明、车辆及配件(jiàn)、机械、五金工具、建(jiàn)材、化工产(chǎn)品(pǐn)、能源；

　　第二期：日(rì)用消费品、礼品、家居装(zhuāng)饰品；

　　第三期：纺织服(fú)装、鞋、办公箱包及休闲用品、医药(yào)及医(yī)疗保健(jiàn)、食(shí)品。

　　133届广交会第1、2期(qī)累(lèi)计参展企业数量(liàng)达到2.5万(wàn)家(jiā)，参展(zhǎn)数(shù)量较多。

　　三、今年广交会反(fǎn)映当前外贸环境(jìng)五点特征

　　第一(yī)，客(kè)流旺盛，更多来自境内(nèi)采购商，欧美(měi)采(cǎi)购商流量明显(xiǎn)低(dī)于(yú)往年。

　　结合现场调(diào)研企(qǐ)业反(fǎn)馈，本次广(guǎng)交会客流量相当旺盛(shèng)，但相(xiāng)较往(wǎng)期展会(huì)，本次广交(jiāo)会开放境内采购商名额，客流结(jié)构上境内采购商与境外采购商(shāng)占比为3 ：1。换言之(zhī)，本次展会更(gèng)多人流来(lái)自于境(jìng)内采购商，往年内外交(jiāo)流比(bǐ)较(jiào)充分(fēn)时，境(jìng)内(nèi)和境外(wài)采购商比例(lì)达到(dào)1:1。

　　本次外商结构中，欧(ōu)美客户数量明(míng)显不足(zú)，本次境(jìng)外采(cǎi)购商主要为东盟、日(rì)韩、中(zhōng)东、俄罗斯和非洲等客户群体。

　　对中国外(wài)贸企业而言，欧美(měi)客(kè)户属于高效益(yì)客户，欧美(měi)采购商(shāng)数量下降，意味着(zhe)本(běn)次广交会反馈出来的信息是(shì)当(dāng)下高效益客(kè)户占比有所下降。

　　根(gēn)据部(bù)分(fēn)企业反馈，本次欧(ōu)美客户数(shù)量偏少(shǎo)，可能(néng)和过(guò)去3年欧(ōu)美跨(kuà)境电商发展迅速有关，部分采购商已(yǐ)经(jīng)不直接前往(wǎng)线下展会。

　　第二，“一带一(yī)路”沿线国家(jiā)构(gòu)成出口新(xīn)动能。

　　与近期(qī)出口数(shù)据(jù)相匹(pǐ)配，调研企业反(fǎn)馈“一带(dài)一(yī)路(lù)”国家(jiā)的订单增幅较(jiào)为明(míng)显。除东南亚外(wài)，俄罗斯和中(zhōng)东整体的采购规模(mó)相对偏小。

　　因此(cǐ)，针(zhēn)对俄罗斯和(hé)中东客户(hù)订单，不(bù)同(tóng)企业之间感受存在明显差(chà)异。部分(fēn)企(qǐ)业表(biǎo)示(shì)今年(nián)对俄增长超过30％，部分企(qǐ)业则表示对俄出口并未增长。

　　和前次(cì)调研结果相近(jìn)，企业普遍反馈(kuì)欧美出(chū)口动能最为疲弱，日韩需求相对平稳(wěn)。

　　第(dì)三，相(xiāng)较大型(xíng)和自主品(pǐn)牌外贸(mào)企业，小企业和代工企业出(chū)口压力明(míng)显(xiǎn)更大。

　　企业普遍(biàn)反馈目前(qián)海外(wài)需求较过去2年有(yǒu)明显走弱身份证号码150开头是哪里的，身份证号150开头的是哪里的，不同规模和类型的(de)企(qǐ)业所面临的出口压力存在明显差异。

　　小型企业普遍反馈(kuì)今年订(dìng)单(dān)下滑明显，而中大型企业则反馈今(jīn)年订(dìng)单虽(suī)有下滑，但(dàn)程度相对(duì)较轻，甚至部(bù)分企业存在订单略增(zēng)的情况(kuàng)。

　　此外，相较于单(dān)纯的代加工企业，具备自主(zhǔ)品牌的外(wài)贸企业(yè)反(fǎn)馈今年订单情(qíng)况相对较好，出(chū)口(kǒu)压力较轻。

　　第(dì)四，2023年中(zhōng)国出口(kǒu)企业仍面临一定(dìng)贸易(yì)摩擦压力。

　　本次(cì)广(guǎng)交会(huì)参展企业反馈，中国(guó)外(wài)贸企业(yè)正面临较为(wèi)广泛的贸易摩擦。中国和(hé)欧美发达国家之(zhī)间存在贸易摩擦，除(chú)此之外，中国(guó)企业同样面(miàn)临其他地区(qū)贸易摩(mó)擦增(zēng)大，例如中国对非(fēi)洲(zhōu)地(dì)区出口的贸易(yì)摩擦正在加剧，主要(yào)方(fāng)式为加征关税(shuì)，目的(de)在(zài)于保护本(běn)地(dì)制造业(yè)发展。

　　2022年7月东非共同体正式实行第四档35％的(de)共同对(duì)外关税的决定，计(jì)划纳入的商品包括：乳(rǔ)制(zhì)品、肉产品、谷物、食用油、饮料(liào)和酒类、食糖及(jí)糖果、水果、坚果、咖啡(fēi)、茶叶(yè)、鲜花、调味(wèi)品、家具(jù)、皮(pí)革品(pǐn)、棉(mián)纺(fǎng)织品、服(fú)装、钢铁产品(pǐn)和陶(táo)瓷产品等(děng)。

　　原先东非共体共同对外关(guān)税税率分三档，终端消费品(pǐn)25％、中间产品10％、原材(cái)料和资(zī)本货物0％。初衷是(shì)保护本(běn)地制造业免受廉(lián)价进口竞争(zhēng)。

　　第五，中(zhōng)国(guó)出口(kǒu)企业产业转移(yí)范(fàn)围正在扩(kuò)大，转移进程(chéng)正在加速。

　　调研(yán)企业普遍反(fǎn)馈(kuì)，受关税税率和劳动力(lì)成本因(yīn)素(sù)影(yǐng)响(xiǎng)，当前(qián)中国企业存在(zài)产业转移。疫情之后产业转移浪潮加速，头部大型(xíng)企业是(shì)产(chǎn)业转移的主要主体。

　　企业(yè)反馈产业转移(yí)主要流向东南亚(yà)，目(mù)前也(yě)开始(shǐ)流向非(fēi)洲等地。产(chǎn)业转移至当(dāng)地，生产(chǎn)得(dé)到的产成品也主要(yào)是为销售(shòu)于当地。

　　此外(wài)，产(chǎn)业转移对中(zhōng)国出口(kǒu)份额影响上(shàng)，企业反馈和宏观数(shù)据表(biǎo)现(xiàn)有所差异。其中，出口份额(é)数据显示，中(zhōng)国出口劳动(dòng)密(mì)集(jí)型产品(pǐn)的订(dìng)单(dān)近年来呈现持续下降；但大部分调研企业(yè)认为转移产能尚(shàng)不构成(chéng)竞争威胁，向东南亚转移(yí)的(de)订(dìng)单规(guī)模较小。

　　风险提(tí)示

　　调研样本企(qǐ)业数量与(yǔ)范围有限；海外经济(jì)衰退超预期。

　　本文来自民生证(zhèng)券(quàn)研究院于2023年5月8日发布的(de)报(bào)告《民(mín)生宏观(guān)调(diào)研系列之三：广(guǎng)交会下的出口群像》

未经允许不得转载：绿茶通用站群 身份证号码150开头是哪里的，身份证号150开头的是哪里的